Parhaat ETF:t aloittelijalle – näin vertailet ETF:iä

ETF:iä on tarjolla tuhansia, mutta mitä aloittelijan kannattaa vertailla? Katso neljä ETF-esimerkkiä ja tärkeimmät asiat ETF:n valintaan.

ETF:iä on tarjolla tuhansia, joten ensimmäisen ETF:n valitseminen voi tuntua vaikealta. Yksi ETF sijoittaa maailman osakemarkkinoille, toinen Yhdysvaltoihin ja kolmas esimerkiksi tiettyyn maahan, toimialaan tai sijoitusteemaan.

Yhtä kaikille sopivaa ETF:ää ei ole olemassa. Aloittelijalle yksi yksinkertaisimmista lähtökohdista voi kuitenkin olla laajasti hajautettu ETF, jonka sijoituskohteet ja kulut on helppo ymmärtää.

Tässä vertailussa painottuvat maailman osakemarkkinoille sijoittavat ETF:t. Ne on otettu mukaan, koska yhdellä maailma-ETF:llä sijoituksen voi hajauttaa jopa tuhansiin yrityksiin useissa eri maissa. Aloittelijan ei siis välttämättä tarvitse rakentaa osakesijoitusten maantieteellistä hajautusta useista eri ETF:istä.

Kaikki maailma-ETF:t eivät kuitenkaan sijoita samalla tavalla. Esimerkiksi MSCI World sisältää vain kehittyneet markkinat, kun taas MSCI ACWI ja FTSE All-World sisältävät myös kehittyviä markkinoita. Siksi maailma-ETF:n nimessä oleva sana ”World” ei vielä kerro, kuinka laajasti ETF todellisuudessa sijoittaa.

Mukana vertailussa on myös Yhdysvaltojen S&P 500 -indeksiä seuraava ETF. Sen avulla voidaan havainnollistaa, miten yhteen osakemarkkinaan keskittyvä ETF eroaa maailmanlaajuisesti hajautetusta ETF:stä.

Ennen ETF:n valintaa kannattaa ymmärtää kolme asiaa: mihin ETF sijoittaa, kuinka laajasti se hajauttaa sijoituksen ja mitä sijoittaminen maksaa.

Neljä ETF:ää vertailuun

Vertailuun on valittu neljä ETF:ää, jotka havainnollistavat käytännössä eri indeksien välisiä eroja. ETF:t eivät ole paremmuusjärjestyksessä eivätkä henkilökohtaisia sijoitussuosituksia.

ETF	Sijoitusalue	Juoksevat kulut	Tuotonjako
Vanguard FTSE All-World UCITS ETF	Kehittyneet ja kehittyvät markkinat	0,14 %	Acc
iShares MSCI ACWI UCITS ETF	Kehittyneet ja kehittyvät markkinat	0,20 %	Acc
iShares Core MSCI World UCITS ETF	Kehittyneet markkinat	0,20 %	Acc
iShares Core S&P 500 UCITS ETF	Yhdysvallat	0,07 %	Acc

Vanguard FTSE All-World UCITS ETF

Vanguard FTSE All-World UCITS ETF seuraa FTSE All-World -indeksiä, joka sisältää suuria ja keskisuuria yrityksiä sekä kehittyneiltä että kehittyviltä markkinoilta.

ETF hajauttaa sijoituksen yli 3 700 yritykseen eri puolille maailmaa. Mukana on yrityksiä esimerkiksi Yhdysvalloista, Euroopasta ja Japanista sekä kehittyviltä markkinoilta, kuten Kiinasta ja Intiasta.

Sijoitukset eivät jakaudu tasaisesti eri maiden kesken, vaan suurimmat osakemarkkinat saavat indeksissä suuremman painon. Tämän vuoksi Yhdysvallat muodostaa suuren osan ETF:n sijoituksista.

Rahaston juoksevat kulut ovat 0,14 prosenttia vuodessa. Kyseessä on Acc-versio eli ETF sijoittaa saamansa osingot automaattisesti takaisin rahastoon.

ISIN: IE00BK5BQT80

iShares MSCI ACWI UCITS ETF

iShares MSCI ACWI UCITS ETF seuraa MSCI ACWI -indeksiä, joka sisältää suuria ja keskisuuria yrityksiä sekä kehittyneiltä että kehittyviltä markkinoilta.

ETF:ssä on yli 1 600 yrityksen osakkeita eri puolilta maailmaa. Mukana ovat esimerkiksi Yhdysvallat, Eurooppa ja Japani sekä kehittyviä markkinoita, kuten Kiina, Taiwan ja Intia.

Rahaston juoksevat kulut ovat 0,20 prosenttia vuodessa, ja kyseessä on Acc-versio.

ISIN: IE00B6R52259

MSCI ACWI ja FTSE All-World kattavat molemmat kehittyneitä ja kehittyviä markkinoita, mutta niiden sisältämien yritysten määrä ja painotukset eroavat toisistaan.

iShares Core MSCI World UCITS ETF

iShares Core MSCI World UCITS ETF seuraa MSCI World -indeksiä ja sisältää yli 1 200 yrityksen osakkeita kehittyneiltä markkinoilta.

Olennainen ero kahteen edelliseen vaihtoehtoon on, että kehittyvät markkinat eivät kuulu MSCI World -indeksiin. Esimerkiksi Kiina, Intia ja Taiwan jäävät sen ulkopuolelle.

Rahaston juoksevat kulut ovat 0,20 prosenttia vuodessa, ja kyseessä on Acc-versio.

ISIN: IE00B4L5Y983

Tämä havainnollistaa hyvin sitä, miksi ETF:n nimeä pidemmälle kannattaa katsoa. ”World” ei tässä tapauksessa tarkoita kaikkia maailman osakemarkkinoita.

iShares Core S&P 500 UCITS ETF

iShares Core S&P 500 UCITS ETF seuraa S&P 500 -indeksiä eli noin 500 suurta yhdysvaltalaista yhtiötä.

Sijoitus hajautuu satoihin yrityksiin ja useille toimialoille, mutta maantieteellisesti se keskittyy Yhdysvaltoihin. Se on siten erilainen sijoitus kuin maailmanlaajuisesti hajautettu ETF.

Rahaston juoksevat kulut ovat 0,07 prosenttia vuodessa, ja kyseessä on Acc-versio.

ISIN: IE00B5BMR087

Tämä havainnollistaa, miksi ETF:ää ei kannata valita pelkän kuluprosentin perusteella: edullisemman ETF:n sijoitusalue voi olla aivan erilainen.

1. Selvitä ensin, mihin ETF sijoittaa

ETF:n tärkeimpiä ominaisuuksia on se, mitä sen sisällä on. Indeksipohjainen ETF seuraa tiettyä indeksiä, ja indeksi määrittää pitkälti sen, millaisiin yrityksiin ja markkinoihin rahat sijoitetaan.

Edellä olevista esimerkeistä ero näkyy selvästi: FTSE All-World ja MSCI ACWI kattavat kehittyneitä ja kehittyviä markkinoita, MSCI World vain kehittyneitä markkinoita ja S&P 500 Yhdysvaltoja.

ETF:ää tutkiessa tarkista siis, mitä indeksiä se seuraa, mille markkinoille se sijoittaa ja kuinka moneen yritykseen sijoitus hajautuu.

Apuna voi käyttää myös tekoälyä. Anna tekoälylle ETF:n koko nimi tai ISIN-tunnus ja pyydä sitä kertomaan selkokielellä, mitä indeksiä ETF seuraa, mille markkinoille se sijoittaa ja mitä sijoituksesta mahdollisesti jää ulkopuolelle.

Voit myös pyytää tekoälyä etsimään samaan markkinaan sijoittavia ETF:iä vertailua varten. Tarkista tiedot aina myös rahastoyhtiön omilta sivuilta ja ETF:n avaintietoasiakirjasta.

Jos ETF-sijoittamisen perusteet eivät ole vielä tuttuja, lue myös oppaamme: Mikä on ETF ja miten ETF toimii?

2. Vertaa kuluja samanlaisten ETF:ien välillä

Kulut vaikuttavat siihen, kuinka suuri osa sijoituksen tuotosta jää sijoittajalle. Laajasti hajautettujen osake-ETF:ien vuosittaiset kulut voivat olla esimerkiksi noin 0,1–0,3 prosenttia.

Halvin ETF ei kuitenkaan automaattisesti ole sopivin vaihtoehto. Esimerkiksi S&P 500 -ETF voi olla maailma-ETF:ää halvempi, mutta samalla sijoitukset kohdistuvat vain Yhdysvaltoihin.

Siksi kuluja kannattaa vertailla ensisijaisesti samaan tai samankaltaiseen markkinaan sijoittavien ETF:ien välillä.

Vuosikulujen lisäksi tarkista, mitä ETF:n ostaminen maksaa. Tämä on erityisen tärkeää silloin, kun sijoitat pieniä summia säännöllisesti.

Esimerkiksi Nordnetissä valittuihin ETF:iin voi sijoittaa ETF-kuukausisäästösopimuksella. Kuukausisäästämisestä aiheutuvat kustannukset ja ETF:n omat vuosikulut ovat eri asioita, joten molemmat kannattaa tarkistaa erikseen.

3. Acc vai Dist?

ETF voi sijoittaa saamansa osingot takaisin rahastoon tai jakaa niitä sijoittajalle.

Acc (Accumulating) tarkoittaa kasvuosuutta. ETF:n saamat osingot sijoitetaan automaattisesti uudelleen rahaston sisällä.

Dist (Distributing) tarkoittaa tuottoa jakavaa ETF:ää. Tällöin ETF maksaa rahaston jakamaa tuottoa sijoittajalle.

Erolla on merkitystä myös verotuksessa. Kasvuosuudellisessa ETF:ssä rahaston sisälle jäävistä tuotoista ei synny sijoittajalle vuosittain verotettavaa tuloa, vaan verotus tulee yleensä vastaan ETF-osuuksia myytäessä mahdollisesta voitosta. Tuottoa jakavan ETF:n sijoittajalle maksama tuotto on puolestaan veronalaista pääomatuloa.

Tiedon löydät ETF:n nimestä, rahastoyhtiön sivuilta tai avaintietoasiakirjasta.

Opi lisää: kasvuosuudellisesta ja tuotto-osuudellisesta rahastosta

Tarvitseeko aloittelija monta ETF:ää?

Ei välttämättä. Yksi laajasti hajautettu maailma-ETF voi jo sisältää tuhansia yrityksiä eri puolilta maailmaa.

Useamman ETF:n ostaminen ei myöskään automaattisesti paranna hajautusta. Jos maailmanlaajuisen ETF:n rinnalle ostaa esimerkiksi S&P 500 -ETF:ää, samoja suuria yhdysvaltalaisia yrityksiä voi löytyä molemmista. Tällöin S&P 500 -ETF voi käytännössä kasvattaa Yhdysvaltojen painoa.

ETF:ien lukumäärää tärkeämpää on ymmärtää, mitä niiden sisällä on.

Miten ETF-sijoittamisen voi aloittaa?

ETF:iä ostetaan pörssistä välittäjän kautta. Ostot voi tehdä itse tai käyttää välittäjän tarjoamaa ETF-kuukausisäästöpalvelua.

Kuukausisäästämisen avulla sijoittamisesta voi tehdä automaattista. Ennen palvelun käyttöönottoa kannattaa tarkistaa ainakin valikoima, palvelun kustannukset ja pienin mahdollinen sijoitussumma.

Nordnet tarjoaa laajan ETF-valikoiman ja mahdollisuuden ETF-kuukausisäästämiseen. Palvelun kautta voi sijoittaa ETF:iin useilla eri markkinoilla.

Kaupallinen linkki

eToron kautta voi sijoittaa laajaan valikoimaan kansainvälisiä ETF:iä. Palvelu mahdollistaa ETF-sijoittamisen myös pienillä summilla.

Kaupallinen linkki

Kvarn X:n kautta voi sijoittaa ETF:iin ja osakkeisiin useilla kansainvälisillä markkinoilla. Palvelu tarjoaa kaupankäyntiä kilpailukykyisellä hinnoittelulla.